和讯特快2006年02月22日

一、收盘情况
  今日上海综合指数开盘1288.85点,最高1297.94点,最低1282.91点,收盘1284.23点,下跌4.19点,跌幅0.33%,成交167.52亿元;深圳成份指数开盘3358.30点,最高3384.68点,最低3348.29点,收盘3363.03点,上涨3.34点,涨幅0.10%,成交90.08亿。
  沪市B股收盘85.07点,下跌0.01点;深市B股收盘1977.93点,下跌9.20点。
  
二、股评部分:钢铁股成为多方力量的核心
  今日市场全天震荡,最后报收1284点,下跌4点,全天成交145亿较昨天有一定的放大。
  今日市场的成交量再次放大,但市场并没有继续上涨,大盘的量价背离比较明显的说明了市场在1300点附近,市场对后市的分歧正在逐渐的加大,这种分歧体现在技术形态上,也体现在热点的轮换上,今日市场中出现中国石化做空,而G宝钢做多的奇怪现象,宝钢的上涨被中国石化的反向做空相抵消,中石化和宝钢的较量,最后还是以中石化占了上风,由于市场中现在普遍认为中石化对大盘有风向标的作用,所以收盘前中石化的快速下跌,严重的打击了市场中多头的信心,最后市场以阴线报收,今天市场的震荡还不能完全说市场冲击1300点失败,但市场出现放量不涨的迹象要引起我们的注意,明日市场能否重新走强,主要还要看指标股的表现,如果明日中石化能重新走强,不排除市场继续出现冲击1300点的动作,但如果中石化明日继续出现较大的阴线,在操作上就要保持谨慎。
  
三、机构短线:强力荐股及追踪(注:短线操作风险较大,请会员谨慎!)
  个股推荐:冠豪高新(600433)
  公司是我国首家大规模生产热敏记录纸的公司,也是国内最大的无碳复写纸生产基地,主要生产无碳复写纸、热敏记录纸和彩色喷墨纸三大系列产品。随着募资项目年产2万吨彩色喷墨打印纸和感应纸项目正式投产,公司年生产能力将增至6.5万吨。国内热敏纸市场以每年以20-30%的速度增长,公司发展广阔。同时公司还具有升值概念。投资者可以关注。
  个股追踪:G天奇(002009):盘中呈继续拉升走势;短期成本为8.75元,弱势反弹,盘面整体不会有大波澜。应考虑套现。
  
四、热门股点评:G三友(002044):最近重新走强,投资者可以关注。
  公司是具有明显的季节性,下半年的净利润占全年净利润的80%以上:公司是中国最大的国外高档时装(女装)品牌OEM制造商之一,具有年产高档时装2000万件(套)的生产能力,并同时管理192条生产线,同时加工100个以上不同款式的品牌订单,实现了不同子公司之间业务合理分工与订单合理调配。目前公司股价连续调整,最近重新走强,投资者可以关注。
  
五、实战基金帐户
  存入资金:200000.000
  提取资金:53085
  总投资:200000.000
  帐面资金:325316
  剩余资金:280676
  股票市值:44640
  浮动盈亏额:125316
  收益率:62..65%
  今日操作:4.52元买入000502恒大地产:5000股        
  最新持股:600409三友化工6700股
  000502恒大地产:5000股
  盘面分析:
  在昨日大盘出现下探之后的上涨之后,今日大盘开始出现了逐步上涨的走势,不过,到了下午1点半左右,大盘到了今日的最高位1298点,接近了1300点,之后,出现了明显的下跌走势,场内从上午的买量大变成了卖单大的局面。大盘到尾市出现了一直下跌的走势。全天大盘冲高回落的走势,并且,成交量较昨天有明显放大。总体上走势仍旧不理想,后市估计仍旧是小幅震荡整理的走势,短线看平。
  由于中央一号文件明确提出,十一五期间要着力加强农村基础设施建设。因而今日和农业相关的个股都出现了彪升的走势,不过,不少个股象新赛股份和新农开发等都拉出了非常长的上影线。显示,这个板块的走势很有可能只是一辆天的行情,建议投资者后期逢高出局。另外,近期由于宝钢的二季度提价,钢铁板块也有所表现。由于市场已经三次在1300点附近常识冲关,如果大盘要冲出1300点,必然要求指标股有所表现,建议投资者近期要重点关注指标股的动向,一个方面是中石化是否能稳定,另一方面是近两日出现放量的宝钢股份和中国联通后期的动向。
  
  截止2月22日收益率:46.18% 
  原始起始资金50万  
  本次起始资金:730800
  帐面资金:730900
  剩余资金:608100
  投入资金:112900
  股票市值:107800
  本次操作盈亏额:-4000
  总浮动盈亏额:230900
  目前持仓:14%    600837 G都市20000股(5.60)
  今日操作
  市场分析:
  
  消息面上,《中共中央国务院关于推进社会主义新农村建设的若干意见》出台,《意见》从统筹城乡经济社会发展、推进现代化农业建设、促进农民增收、加强农村基础设施建设、加快发展农村社会事业、深化农村改革等八个方面提出三十二条支农、惠农的具体措施。该信息对于市场中农业板块、个股具有积极影响。
  盘面观察,受消息面影响,农业股集体爆发,G北大荒、秦丰农业、G丰乐、G顺鑫等品种都出现在涨幅前列,这成为今日市场中最大的亮点。另外,受二季度钢材涨价的影响,钢铁板块今日表现依旧强劲,广钢股份、G鞍钢、太钢不锈等个股仍有5%左右涨幅。此外,地产股、并购概念股、3G概念股等在盘中也有不错表现。目前临近两会召开,预计会有不少新的产业政策或经济侧重点的调整出现,投资者可对将受惠的板块或个股加以留意
  周三大盘在千三关口再次出现放量回调,单从K线形态观察,好象大盘正在构筑双头趋势。但我们从盘面深层面分析,不难发现场内机构运用的是"欲擒故纵"的策略,突破千三应是指日可待的,也许就在明天。现在妄加见顶的结论为时尚早。我们认为,讨论指数何时见顶毫无意义,手中持股结构才是获利的关键。我们依然认为:价值防御+趋势成长是投资者最好的操作策略。
  
六、板块分析:钢铁股
  今日市场中从的板块的角度看,还是有明显的热点的,首先昨日走强的钢铁股今日继续强劲,宝钢、鞍钢、广钢等钢铁股走势都非常的强劲,钢铁股的强劲走势对指数起到了稳定的作用,这个板块成了多方主力的核心。有色金属板块今日重新走强,其中铝业股成了其中的最强品种,兰州铝业、山东铝业、焦作万方等都有较大的涨幅。农业股是一个较边缘的板块,但今天集体走强,这个板块的走强,说明市场中的投机资金正在寻找和制造新的热点。
  
七、信息分析
  1、银行业迎来混业并购时代
  中国银监会昨天公布的《中资商业银行行政许可事项实施办法》、《外资商业银行行政许可事项实施办法》,鼓励外资入股股份制商业银行与城市商业银行,同时明确境内机构发起设立商业银行的资格、条件,以及商业银行合并、收购的规则。由此,定下了各路资本博弈银行业的格局。
  中国金融业目前实行的是"分业经营,分业监管",证监会、保监会、银监会分别监管证券、保险、银行。然而随着现代金融业规范经营、有效监管的推动,混业经营、混业监管已成为金融业大势所趋。只有混业经营才能给客户提供一种更加综合性的、高附加值的、全面的品种和服务。
  "十一五"规划中,特别鼓励金融创新,引导金融业的综合经营,大力发展交叉类、延伸类的金融服务。外资战略投资者大举进入,行业并购价值显现,同时有利于增强风险控制能力和公司治理水平。此外,在2006年,内地的金融业将对外资全面开放,虽然外资进入后仍要实行分业经营,但它们可以通过金融控股公司的形式为客户提供包括银行、证券、保险、信托等全方位的服务,若仍固守分业经营模式将使中国金融业陷入自缚手脚的不利局面。
  我们认为,中国金融业要实行混业经营,首选的方式将是金融控股公司模式而非全能银行制,理由是德国式的全能银行制对银行内部风险控制和监管当局控制能力的要求更高,我国目前尚难以达到。但无论怎样,银行业都将成为混业经营模式的核心,凭借着其在网点、资金、技术等方面的优势,成为金融混业经营的最大受益者。
  2、张育军表示:证券市场投资机会日益显现
  深交所总经理张育军昨日在2006证券市场形势暨深证100ETF投资策略分析会上表示,2006年中国证券市场处于重大转折时期,投资者目前面对相当好的投资机会。
  张育军表示,证券市场正面临三大机遇:一是两法的贯彻实施,对证券行业是重大的机遇;二是自主创新的国家战略,将引导行业发展;三是股改的顺利推进,有利于公司质量的提高、公司治理的深化和唤醒普通投资者的意识,对上市公司经营业绩的提高作用巨大。他认为,除了全面股改顺利推进的"意外",国家经济的持续高速增长,也令业内分析人士意外,并直接为证券市场带来了重大机遇。与此同时,A股市场目前平均市盈率正处于历史最低水平,对投资者颇具吸引力。
  
八、热点分析:美国收购基金觊觎A股公司
  集体布点香港意在探路
  "今年,将有更多来自美国的收购基金(即Buy--out Fund)进入中国,投资A股公司"。昨日,美国美迈斯律师事务所(下称"美迈斯")合伙人、亚洲地区主管赵宏绚在沪表示。
  过去数年中,美迈斯在中国参与了一系列有重大影响的兼并案。作为圈子里公认的中国法律问题专家,赵宏绚和来自美国的多家收购基金保持着密切联系。
  赵宏绚表示,在过去,收购基金来中国投资的屈指可数。原因是,这些收购基金的管理人觉得中国没有可以投资的大项目。后来,属于收购基金的华平投资(Warburg Pincus)来到中国,改变过去风格,大小项目都做。渐渐地,JP摩根(JP Morgen)也开始将关注的目光从亚洲其他国家转向中国。
  "由于中国经济持续不断向前发展,越来越多的收购基金正在打算挺进中国,尤其是购买在A股上市的公司的股份。目前,一家全球最大的收购基金已经在香港设立了办公室,另外一家总部在波士顿的投资基金也于近期在香港设立了办公室。根据惯例,在香港设立办公室,是收购基金到中国投资项目的先兆。未来几年,我们将在中国内地看到越来越多来自美国的收购基金投资的项目。"赵宏绚说。
  据介绍,美国收购基金投资A股公司主要有两个投资通道,一是买非流通股,多为法人股,这要赶在公司进行股权分置改革之前;二是购买新发行的股份,即上市公司向作为战略投资者的收购基金,定向发行新股。今年初公布的《外国投资者对上市公司战略投资管理办法》,已经打开了第二条通道。
  谈及美国收购基金具体投资A股公司的时机选择,赵宏绚指出,有些面临困难的A股公司,需要处理掉一些资产。这时,收购基金就进入,可以把进入的价格谈得低一点。而且,他们一般会选择稳定成熟的行业,最好是其中的领导企业,他们不喜欢没有历史的企业。
  赵宏绚说,"收购基金的资金来源主要有两种,一是自筹,二是通过银行贷款进行收购(LBO,俗称杠杠收购)。在美国和欧洲,收购基金都是最有资金实力的,超过投行和其他的机构投资者。"
  "收购基金进入A股后,必然会选择沪深交易所作为退出机制。因此,我有一个预测,这些收购基金的管理人,必定会推动A股市场的建设。他们出于自身利益考虑,会希望A股市场好一点,换句话说,他们会要求A股市场做出一个好的退出机制。"赵宏绚最后表示。
  
九、每日异动股点评
  沪市涨幅前十名
  600728新太科技:呈强势盘整状态;短期成本为3.02元,短线整体处于强势状态。
  600162香江控股:主力盘中发力,量能有效配合;短期成本为3.16元,股价整体盘升趋势明显。
  600598G北大荒:呈强势盘整状态;短期成本为3.55元,短线整体处于强势状态。
  600610中国纺机:盘中已形成有效突破;短期成本为4.15元,短线整体强势特征明显。
  600894广钢股份:盘中维持强势形态;短期成本为2.16元,整体股价保持持续强势。
  600070浙江富润:盘中弱势整理,多方有望发力;短期成本为4.01元,短线整体强势特征明显。
  600393G东华:盘中弱势盘桓特征明显;短期成本为2.62元,主力做多意愿强烈。
  600779G全兴:盘中呈继续拉升走势;短期成本为3.72元,短线股价整体呈强势特征。
  600296兰州铝业:短期有调整要求,不排除后市还有机会;短期成本为5.92元,整体将继续保持强势特征。
  600061中纺投资:盘中强势拉升;短期成本为2.53元,股价高于主力成本。
  沪市跌幅前十名
  600426G恒升:指标明显超卖,反弹随时展开;短期成本为7.90元,虽有反弹,短线整体不看好。
  600114G东睦:盘中维持强势形态;短期成本为5.92元,股价已在成本以下,短线总体走势疲软。
  600231G凌钢:盘中虽弱,反弹随时而发;短期成本为4.59元,股价已在成本以下,控制好仓位。
  600549厦门钨业:盘中走势较弱;短期成本为16.62元,短线股价整体呈强势特征。
  600319亚星化学:盘中空方气盛,对股价形成压制;短期成本为5.62元,弱势反弹,盘面整体不会有大波澜。
  600405G动力源:强势特征明显,主力没有撤退的迹象;短期成本为6.55元,价格位于成本下方,整体短线不看好。
  600890中房股份:盘中进入弱势整固态势;短期成本为2.38元,短线整体强势特征明显。
  600076青鸟华光:弱势整理,盘中等待选择方向;短期成本为2.75元,整体将继续保持强势特征。
  600410华胜天成:盘中进入弱势整固态势;短期成本为25.34元,价格低于成本,目前只是弱势反弹。
  600501G晨光:盘中走势较弱,空方占优;短期成本为5.47元,股价已在成本以下,控制好仓位。
  深市涨幅前十名
  000713G丰乐:整体趋势走强;短期成本为2.72元,股价连续在成本以下运行。
  000589黔轮胎A:盘中股价走势平稳;短期成本为4.31元,短线股价整体呈强势特征。
  000966长源电力:强势盘整,等待充分蓄势;短期成本为2.92元,整体将继续保持强势特征。
  000860G顺鑫:盘中已形成有效突破;短期成本为3.51元,短线整体强势特征明显。
  000876G新希望:股价盘中呈上攻态势;短期成本为6.08元,虽有反弹,短线整体不看好。
  000568G老窖:横盘整固,后市趋势不明;短期成本为4.59元,短线整体处于强势状态。
  000631*ST兰宝:盘中走势较弱,空方占优;短期成本为1.11元,股价高于主力成本。
  000529*ST美雅:盘中股价走势平稳;短期成本为1.17元,短线股价整体呈强势特征。
  000612焦作万方:走势强劲,后市能否突破压制成为关键;短期成本为4.66元,股价整体盘升趋势明显。
  000825太钢不锈:强势特征明显,主力没有撤退的迹象;短期成本为4.14元,整体仍有继续上涨空间。
  深市跌幅前十名
  000524G穗东方:弱势横盘,盘中方向暂不明朗;短期成本为2.90元,价格低于成本,弱市反弹。
  000887*ST飞彩:盘中横盘整理,多头已显疲态;短期成本为1.94元,价格在成本以下,总体短线不看好。
  000969G安泰A:盘中走势较弱;短期成本为6.18元,弱势反弹,盘面整体不会有大波澜。
  000928吉林炭素:横盘整固,后市趋势不明;短期成本为3.33元,成本高于目前股价,弱势反弹。
  000611时代科技:盘中弱势征明显;短期成本为3.59元,股价高于主力成本。
  000026飞亚达A:股价盘中呈上攻态势;短期成本为4.67元,整体将继续保持强势特征。
  000895双汇发展:横盘震荡,多空力量暂均衡;短期成本为14.90元,整体仍有继续上涨空间。
  000719ST鑫安:盘中指标超卖严重,技术反弹可期;短期成本为2.64元,股价低于成本价位,维持弱势整理格局。
  000031G宝恒:盘中走势较弱,空方占优;短期成本为6.63元,股价高于主力成本。
  000536ST闽闽东:弱势整理,盘中等待选择方向;短期成本为2.60元,整体将继续保持强势特征。